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5个月140亿美元 盘点海航2018年以来的海外出售交易

2018-05-19 晨哨君

5月18日,据彭博报道称,海航集团处置资产又有新进展,售出了其所持有的南非航空公司Comair Ltd.的所有股份。Comair在一份交易所公告中披露了这一消息,不过公告中并未言明股权转手时间、转手价格等细节。数据显示,处置前海航持有2900万股Comair股份,持股比例为6.2%。按照当前市价计算,这些股份价值约1400万美元。这也是2018年以来海航密集出售海外资产的行动中的最新一例。

此外,就在前几天,根据一份披露的监管文件显示 ,海航集团已收到了几份有兴趣收购其所持西班牙NH Hotel Group 29.5%股权的意向书,海航将启动出售这块资产的正式程序。根据当前NH Hotel Group的市值,该部分股权的总价值在7.66亿美元左右。

以上两笔交易只是海航系今年以来出售海外资产的一个缩影。

晨哨集团根据公开信息不完全统计,截止目前,海航在2018年已有确定性的海外出售10宗交易,总计114.51亿美元;另有潜在传闻出售交易3宗,25.14亿美元;总计近140亿美元。

确定性出售交易:10宗近115亿美元

2018年4月29日,海航控股发布公告称,将出售其于2016年收购的巴西第三大航空公司Azul S.A.(又称巴西蔚蓝航空)部分股权中的20%,买家为美国联合大陆航空公司的全资子公司CALFINCO Inc.,对应价格为1.38亿美元。如果此次交易完成,海航控股将获得投资溢价约4200万美元,投资回报率超40%。

4月21日,海航表示已小幅减持其在德意志银行的股份,持股比例从2月的8.8%降至7.9%。不过,海航同时强调,继续作为德银主要投资者的承诺保持不变。此前2月,海航集团在提交的申报文件中表示,其在德银的投票权份额已从9.9%降至9.2%,后再次减至8.8%。

4月19日,根据美国证监会的文件显示,海航集团已经成功售出其拥有的8250万股希尔顿Hilton Worldwide Holdings Inc. (HLT)股份,其中1650万股由希尔顿以每股71美元的价格进行回购,剩下的6600万股成交价为每股71.7美元,交易总价达59亿美元。另在此前的3月,海航分别以13.8亿美元和12亿美元的总价卖掉了其拥有的Park Hotels & Resorts(PARK)和Hilton Grand Vacation(HGV)的股份。

海航集团于16年底以65亿美元的价格从黑石集团手中接手希尔顿酒店集团25%的股份,随后希尔顿拆分为Hilton Worldwide Holdings Inc.、Park Hotels & Resorts和Hilton Grand Vacations Inc. 三家公司,海航集团也就随之拥有了3家各约25%的股份。从市值看,海航用65亿美元买的希尔顿,以84.8亿美元卖掉,一年半挣了大约20亿美元,浮盈超过30%,确实是一笔非常合适的买卖。

3月26日,海航集团旗下渤海金控晚间发布公告称,其全资子公司Avolon 及其子公司AALL 已与 Sapphire Aviation 在纽约签署了《Asset Purchase Agreement》,AALL 向Sapphire Aviation 出售相关飞机租赁资产包,包括41 架附带租约的飞机租赁资产,交易金额约为8.84 亿美元(折合人民币约55.86 亿元)。

来源:晨哨根据公开资料整理

2月23日,海航集团向美国证券交易委员会提交售股登记通知,出售其所持酒店Red Lion Hotels 16%的股权,价值约为3800万美元(约合2.4亿元人民币)。海航是在2015年间通过西雅图投资公司Columbia Pacific Advisors陆续买入该酒店股份的,当时买入价格为2091万美元。

2月16日,海航及其合作伙伴MHP Real Estate Services已把位于纽约曼哈顿第六大道1180号的物业出售给Northwood Investors,交易金额超过3亿美元(约合19亿人民币)。

1月26日,海航投资公告,以7.3美元每股的价格将其持有的640万股(占总股本12%)的Dorian LPG股票出售,总计4672万美元。该企业是一家美国的航运公司。在2014年海航与Dorian LPG达成该项交易时,其收购的价格为每股12.27美元。经测算,海航本次出售股权将损失约3180万美元(约合2.02亿元人民币)。

1月25日,海航承认已将旗下位于悉尼的写字楼One York以2.05亿澳元(约合10.1亿人民币)出售给了美国投资公司黑石集团。

潜在出售交易:3宗超25亿美元

4月27日,据华尔街日报报道,知情人士透露,海航集团(HNA Group)面临减债压力,正在与基础设施投资者I Squared Capital独家洽谈出售其欧洲和加拿大的运输和物流业务,估计交易金额超过10亿欧元(12.1亿美元)。

3月30日,有消息消息称,海航集团正洽谈将旧金山的一栋写字楼出售给私募股权公司基汇资本。知情人士披露,洽谈处于初步阶段,不一定达成协议。据悉,海航于2016年8月以2.55亿美元收购该物业。

2月2日,有外媒报道称,海航集团将出售旗下的集装箱租赁资产SeaCo给中远海运集团,收购主体是中远海发的子公司佛罗伦租箱公司。SeaCo是海航集团于2011年12月收购的一项资产,当时作价10.49亿美元,约合人民币66.10亿元。2013年被装入海航旗下上市公司渤海金控,后者是海航集团旗下的一家以租赁为主业的金融控股集团。交易可能很快达成,但如所有交易谈判一样,在达成协议前,谈判也可能破裂。

来源:晨哨根据公开资料整理

两宗交易终止&2笔上市计划放弃

5月2日,据美国财经网站报道,海航集团放弃了对美国天桥对冲基金(SkyBridge Capital)的竞购。SkyBridge Capital是美国总统唐纳德-特朗普(Donald Trump)的前顾问安东尼-斯卡拉穆奇(Anthony Scaramucci)创建的一家对冲基金司。该收购在一年多后仍未获得美国监管机构通过。

4月18日,据路透报道,周三公布的文件显示,新西兰海外投资办公室(OIO)当初阻止中国海航集团收购汽车金融公司UDC的企图,部分原因是对海航集团的财务稳定性有怀疑。OIO去年12月叫停海航拟以4.6亿美元收购新西兰最大的非银行贷款机构UDC的计划,原因是海航的所有权结构不明确。UDC是澳新银行(ANZ)旗下公司。

此外,海航原计划的两宗旗下公司上市计划也搁置。

4月11日,据金融时报报道,海航(HNA)放弃了让旗下航空服务集团瑞士空港(Swissport)上市的计划。瑞士空港在一份简短声明中表示,“由于当前市场状况”,计划在瑞士证交所进行的首次公开发行(IPO)和上市将被推迟。而在3月,海航则被迫放弃让旗下航空餐饮企业佳美集团(Gategroup)上市的计划。

不过,虽然出售是海航2018年的主旋律,在收购层面,海航也并非毫无行动。2018年4与额,据路透获得的一份文件显示,中国海航集团旗下海航航空旅游集团计划年底前在一档投资基金集资最高15亿美元,这档基金将作为海航全球收购行动的主要工具。这个基金名为Overseas Aviation and Tourism Industry Fund。根据文件内容,新基金将锁定全球旅游、航空及房地产资产。

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